MOODYS CORP /DE/ 8-K

1. 012026년 3분기 매출 20.23억달러로 전년 동기 20.07억달러 대비 1% 증가(유기적 항등환율 기준 3%)
2. 02영업이익률 44.8%(전년 45.7%), 조정 영업이익률 52.6%(전년 52.9%)
3. 03희석 EPS 4.24달러(전년 3.60달러, 18%↑), 조정 희석 EPS 4.14달러(전년 3.92달러, 6%↑)
4. 04MA 매출 9.36억달러(3%↑), ARR 36.88억달러(8%↑); MIS 매출 10.87억달러(1%↓), 거래 매출 7.14억달러(5%↓)
5. 05올해 누적 영업현금흐름 24.71억달러(21%↑), 잉여현금흐름 22억달러(22%↑), 주주환원 약 31억달러(자사주 26억달러, 배당 5.43억달러)
6. 062026년 가이던스 유지: 희석 EPS 16.00~16.50달러, 조정 희석 EPS 16.50~17.00달러, 자사주 매입 최대 30억달러

3분기 매출은 전년 대비 1% 늘었으나 영업이익률은 90bp 하락했고, 희석 EPS는 18% 증가했습니다. MIS는 레버리지드 파이낸스 발행 감소로 매출이 1% 줄었고, MA는 ARR이 8% 증가했습니다. 회사는 전년 대비 가이던스를 변경 없이 유지했습니다(NC).