교보증권, KOSPI200·삼성전자 연계 ELB 99.5억원, 3년 만기 연 6% 조기상환형

핵심 내용

• 모집총액 9,950,000,000원(발행수량 100만 증권, 1증권당 액면 10,000원·발행가 9,950원), 청약·납입·발행일 2026-11-12
• 기초자산은 KOSPI200 지수와 삼성전자 보통주, 만기일 2029-11-14, 비상장·현금결제
• 6개월마다 총 5차례 조기상환 평가(2027-05-12~2029-05-14), 모든 기초자산이 최초기준가격의 85% 이상이면 3%씩 늘어나 3.00%~15.00% 수익(연 6%) 지급
• 만기평가일(2029-11-12) 모두 85% 이상이면 18.00% 지급, 하나라도 85% 미만이면 액면금액의 100% 지급
• 청약금액 합계가 3억원 미만이면 발행 취소 가능, 수협은행 신탁고객은 청약 제한
• 공정가액 2026-10-20 기준 9,850.95원(헤지비용 미반영), 발행사 신용등급 AA-(한국기업평가·NICE신용평가)
• 투자자 요청 중도상환은 공정가액의 95% 이상(발행 후 6개월까지는 90% 이상)으로 원금 손실 가능

왜 중요한가

교보증권이 일괄신고 방식으로 발행하는 원금지급형 ELB로, 자체 조달 규모는 약 99.5억원이어서 회사 재무에 미치는 영향은 제한적입니다. 조달금은 헤지거래와 금융투자상품 투자에 쓰이며 발행제비용은 약 49.75만원입니다. 기초자산 가격과 무관하게 원금 상환은 발행사의 지급능력에 좌우되므로 교보증권의 신용도(AA-)가 핵심입니다. 두 기초자산이 모두 최근 6개월 내 사상 최고가를 기록한 만큼, 투자자는 가격 조정에 따른 조기상환 불발 가능성을 유의해야 합니다.

공시에 적힌 수치 원문 그대로